過去幾十年，電力行業為了支持經濟增長，滿足電力需求是首要發展目標，電力行業的主要矛盾是供給能力不足，因此發電行業重在規模擴張(圈地盤)。隨著經濟增長放緩，電力供需已經由不足轉為相對過剩，提高效率逐漸成為首要發展目標。因此電力改革，發電環節的有效競爭日益重要。電力側，尤其擁有大規模火電產能的發電企業，未來發展模式或從“圈地盤”改為“爭電量”。
2014年全國電力需求下降，僅增長了3.8%;今年1-6月份全社會用電量同比也僅增長1.3%。相對應的發電設備平均利用小時大幅度下降，其中火電發電利用小時降幅最大，今年1-6月火電發電利用小時為2158小時，7月份有進一步下滑的趨勢，近日國家能源局公布7月份全社會用電量同比降了1.3%。如果電力需求沒有盡快回升，簡單計算可得今年火電發電利用小時應該不會超過4300小時。我國火電系統先進高效，發電利用小時比較正常應該是5300小時以上，從這個意義上說，應該有20%的過剩。
另一方面，2012年以前電力增長速度一直比較快，事實上，2013年全社會用電量還增長了7.5%，和GDP大致是一比一的關系，相對應電力需求預測很高，所以當時電源規劃也做得比較高。因此目前雖然電力過剩，火電裝機還在大幅度增長，在建的火電項目也還比較多，今年1-6月火電投入運營2343萬千瓦，據說火電在建規模還有7686萬千瓦。因此，即使已經明顯的火電產能過剩，今明兩年還會有比較多的火電項目建成并形成產能。
對于火電裝機而言，雪上加霜的是還將受到清潔能源的擠壓。為了滿足政府到2020年清潔能源占能源消費總量的15%的目標，近幾年清潔能源的發展腳步不會停下來。風電、太陽能、水電、核電的裝機還是會比較大幅度增長，由于政府將采用清潔能源優先發電和優先購電權，火電的發電量將受到擠壓。
火電提供的電量占據我國總用電量的75%以上，目前火電利用小時數的確說明電力已經有比較多的過剩，除非對今后的電力需求非常樂觀，發電企業不可能再像以前那樣追求火電項目，相應項目投資會減緩，火電“圈地盤”的興趣將大打折扣。
近兩年發電企業業績很好，主要原因是煤炭價格持續下降，而且下降的速度超過電量下行的幅度。從2012年5月份開始，環渤海動力煤價格指數5500大卡綜合平均價格從每噸787元持續下降至2015年7月的每噸417元，給火電裝機為主的發電企業提供了很好的盈利空間。目前煤價疲弱依然，似乎沒有走高跡象，如果電量沒有進一步下降，而且上網電價沒有很快下調，發電企業下半年盈利應該不用擔心。
但是，煤炭行業也有成本底線，煤價進一步大幅度下跌的空間應該不大了。而且按照煤炭聯動機制的要求，電價可能需要相應下調。此外，政府可能也會考慮減低電價來支持實體經濟。所以如果電量沒有很快大幅度回升，電力行業明后年盈利增長將減緩。
因此，電力需求低迷可能成為今后發電企業經營業績的重要約束。如果短期內社會用電量增速無法顯著提升，單個發電企業的發電量多寡將決定其盈利空間，“爭電量”對于發電企業顯得日益重要。
發電企業如何“爭電量”?在過去計劃調度的背景下，電量基本上采取平均計劃調度，因此，“爭電量”現實中難以進行。最近的電力體制改革方案(9號文)提出放開計劃調度電量和放開售電側，允許發電企業參與售電。據說發改委有望于近期發布電改五個配套文件，其中就包括《關于推進售電側改革的實施意見》、《關于有序放開發用電計劃的實施意見》兩個文件。放開發用電計劃為發電企業“爭電量”提供了可行性，而售電側放開則為發電企業提供了自己賣電的可能性。
因此，對于目前的發電企業而言，電力改革最大的利好是放開售電側和計劃電量管制，而且這個蛋糕不小。目前在深圳市試點實施新電價機制，2015至2017年深圳市電網輸配電價比2014年每千瓦時下降1分多錢。初略計算，2014年全國電力消費總量為5.5萬億度，即便每千瓦時有1分錢的空間，就意味著超過500億元的市場。在目前電力增長緩慢、電力產能過剩的背景下，電力改革對發電企業非常有吸引力。
電改方案一旦實施，發電企業也將面臨不同的運營環境，以前由于其生產和銷售上在很大程度受到電網企業制約，但下游風險向其傳播的渠道也在一定程度上被攔截，除自身的經營風險因素外，其所面對的產業鏈風險更多來自于上游企業(如煤炭價格和煤炭產能)。電力改革以后，發電企業的生產經營除了自身因素和上游的風險因素之外，還將受到下游關聯企業的影響，任何影響下游企業的風險因素都會直接影響到發電企業的電量銷售。
所以，激烈競爭將不可避免，低成本發電和更強的銷售將獲得競爭優勢。發電企業將出現分化，環保高效的機組將得到更大的電量空間，發電企業的核心競爭力塑造也將帶來挑戰和風險，需要其改變之前“靠政府”的習慣，改為“跑客戶”和“跟市場”，通過向客戶提供更優質的服務和產品，以市場競爭力來獲得發展空間。
“爭電量”僅僅是今后幾年電力行業發展的一個側面。重要的是，電力行業需要考慮如何在能源發展“新常態”下著眼長遠發展，以及如何順應經濟社會和能源發展形勢要求，改變經營模式。根據最近可再生能源發電的建設和投資數據，可以明顯看出發電企業的確在轉變發展方向，清潔能源和智能電力(互聯網)是有效的發展契機。
|
